CABB baut mit AXA Private Equity globales geschäft aus Frankfurt, den 22. November 2006.

AXA Private Equity hat mehr als 70% der Firmenanteile des deutschen Spezialchemieunternehmen CABB GmbH erworben. Die übrigen Anteile von CABB hält das Management. Die in Sulzbach/Taunus ansässige CABB stellt unter anderem Monochlor-Essigsäure (MCAA) und verschiedene Zwischenprodukte der Spezialchemie her, die beispielsweise in der Kunststoff-, Pharma- und Hygiene-Industrie sowie in der Agrochemie eingesetzt wird. CABB will weiter in andere Kontinente expandieren. Das Unternehmen ist ein Weltmarktführer für MCAA und ist in Europa sowie Nord- und Südamerika stark vertreten. Mit Unterstützung von AXA Private Equity will CABB seine Expansionspläne über asiatische Produktionspartner vorantreiben. Außerdem will CABB seine Position auf dem US-Markt deutlich ausbauen. In Deutschland unterhält CABB zwei Produktionsstandorte (Gersthofen und Knapsack) mit insgesamt 300 Mitarbeitern.

„Wir wollen uns neue Märkte erschließen und haben mit AXA Private Equity einen Partner gefunden, der uns sowohl finanziell als auch mit Know-how und Kontakten weiter unterstützen wird“, sagte Ruud de Boer, Geschäftsführer bei CABB. In den kommenden fünf Jahren wolle das Unternehmen seinen Umsatz um rund 50% steigern.

Für AXA Private Equity bedeutet die mehrheitliche Beteiligung an CABB ein langfristiges Engagement: „Wir werden den Einstieg von CABB in neue Märkte konsequent und bis zur Erreichung der Ziele begleiten“, sagte Wolfgang Pietzsch, Director bei AXA Private Equity Germany. „Hier bietet sich für uns und für unsere Investoren die Möglichkeit, am Wachstum eines sehr gut aufgestellten Unternehmens in neuen Märkten zu partizipieren“, sagte Pietzsch.

Die aus dem Höchst-Konzern hervorgegangene CABB war bis Juni 2005 ein Teil des Schweizer Chemieunternehmens Clariant. Durch einen gemeinsamen Buyout des Managements und des Buyout-Fonds von Gilde wurde CABB aus Clariant herausgelöst. Die ursprünglich auf einen Zeitraum vom mehreren Jahren angelegten Unternehmensziele wurden jedoch bereits nach etwas mehr als 15 Monaten erreicht. „Wir haben aus einer abhängigen Konzerntochter sehr schnell ein selbständiges Unternehmen gemacht“, sagte de Boer. Auch die Umsatz-Ziele habe man schneller erreicht als erwartet. Für das laufende Jahr rechnet CABB mit einem Umsatz von etwas über 140 Mio. Euro, zum Zeitpunkt des Einstiegs von Gilde hatte dieser bei 114 Mio. Euro gelegen. Dieses Wachstum wurde mit allen Produktgruppen und in allen Regionen erreicht.

Gilde hat daraufhin einen neuen Eigentümer gesucht, um CABB in die nächste Phase zu begleiten. „Wir sind davon überzeugt, dass CABB sich weiterhin stark entwickeln wird und wünschen dem Unternehmen eine erfolgreiche Zukunft“, sagte Ralph Wyss, Managing Director und Partner bei Gilde.

Transaktionsbeteiligte:

Käuferseite:

• AXA Private Equity: Wolfgang Pietzsch, Christof Naményi, Markus Brunnemann, Donald Oberholzer
• M&A Advisor: CloseBrothers Plc (W. Kazmierowski, A. Huntley, G. Bieding, N. Schmitz)
• Commercial due diligence: ChemSystems – Nexant (N. Checker)
• Financial: Deloitte & Touche (E. Sachsalber, M. Bühler)
• Legal: Skadden, Arps, Meagher & Flom LLP (W. Henle, S. Koch, C. Boehm)
• Financing contracts: Milbank Tweed, Hadley & McCloy LLP (T. Ingenhoven, J. Wilms);
• Tax: E&Y (M. Kunz, B. Müller)
• Insurance: Marsh (U. Heuser)
• Technical: (Francois Perier)

Verkäuferseite:

• Gilde: R. Wyss, N. Pronk, S. Jakober
• M&A: Greenhill (P. Meyer-Horn, C. Riley, A. Samengo-Turner, R. Tzanakakis)
• Financial and Commercial Vendor DD: KPMG (D. Nawe, S. Jones)
• Legal: Kirkland & Ellis (V. Kullmann, C. Zuleger)
• Environment: URS (E. Artmann)

Finanzierung:

DZ Bank (F. Schehl, J. Knolle)

Pressekontakt in Deutschland:

A&B Financial Dynamics Matthias Dezes
(+49) 69 920 37 186
m.dezes@abfd.de

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